Cách xây dựng một danh mục đầu tư có thể bảo vệ vốn gốc trong các sự kiện cực đoan

Trong bối cảnh toàn cầu phức tạp và biến đổi hiện nay, việc xây dựng một danh mục đầu tư có thể bảo vệ vốn gốc trong những sự kiện cực đoan trở nên đặc biệt quan trọng. Bài viết này sẽ thảo luận về vấn đề này và cung cấp một số gợi ý thiết thực.

Chúng ta đang sống trong thời đại biến động

Hiện tại, chúng ta đang ở trong một thời đại đầy bất định. Tình hình địa chính trị toàn cầu đang căng thẳng, triển vọng kinh tế không rõ ràng, sự phát triển nhanh chóng của công nghệ mới mang đến cả cơ hội và thách thức. Trong bối cảnh như vậy, các nhà đầu tư cần đặc biệt thận trọng và chuẩn bị tốt để đối phó với các rủi ro khác nhau.

Cốt lõi của đầu tư: Sự tồn tại ưu tiên hơn lợi nhuận

Trong thời kỳ bất ổn, mục tiêu hàng đầu của đầu tư nên là bảo vệ vốn gốc, chứ không phải theo đuổi lợi nhuận cao nhất. Như một nhà đầu tư nổi tiếng đã nói: "Điều thực sự quyết định vận mệnh tài sản của bạn không phải là tỷ lệ lợi nhuận trung bình, mà là bạn có thể tránh được một khoảnh khắc 'về số không' hay không."

Ngay cả khi một danh mục đầu tư hàng năm đều có lợi nhuận tốt, nhưng chỉ cần gặp phải một lần sụp đổ thị trường cực đoan, có thể sẽ tan tành. Do đó, việc xây dựng một cấu trúc đầu tư có thể tồn tại trong mọi tình huống là vô cùng quan trọng.

Nguyên tắc chính của đầu tư phòng ngừa rủi ro

Dưới đây là một số nguyên tắc đầu tư đặc biệt quan trọng trong thời kỳ cực đoan:

1. Tài sản an toàn không đồng nghĩa với tài sản biến động thấp. Tài sản thực sự phòng ngừa rủi ro nên có khả năng tăng trưởng ngược lại trong thời điểm sụp đổ hệ thống.

2. Cảnh giác với hiệu ứng phản tác dụng của lãi kép. Trong những tình huống cực đoan, lợi nhuận tích lũy trước đó có thể ngay lập tức trở về con số không.

3. Chuẩn bị cho tình huống tồi tệ nhất, thay vì cố gắng dự đoán tương lai.

4. Tìm kiếm các tài sản có cấu trúc lợi suất lồi, tức là trong thời kỳ bình thường sẽ bị lỗ nhẹ, nhưng trong các sự kiện cực đoan có thể tăng giá mạnh.

5. Đa dạng hóa địa lý và đa dạng hóa tài sản cũng quan trọng. Đừng để tất cả tài sản tập trung ở một quốc gia hoặc một phương thức lưu ký.

Cấu trúc gợi ý để xây dựng "danh mục đầu tư phòng ngừa rủi ro"

Một cấu trúc danh mục đầu tư phòng ngừa rủi ro có thể như sau:

• 90-95%: Tài sản có rủi ro thấp, lợi nhuận ổn định như trái phiếu ngắn hạn, tiền mặt, cổ phiếu trả cổ tức cao, v.v. (
• 5-10%: Tài sản "phòng ngừa rủi ro đuôi" có đòn bẩy cao ) như chỉ số biến động mua, quyền chọn bán sâu, v.v. (

Cấu trúc này có thể có lợi suất bình thường trong thời kỳ bình thường, nhưng có thể bảo vệ vốn rất tốt trong môi trường thị trường cực đoan.

Đề xuất "Danh mục sinh tồn thiên nga đen" vào năm 2025

Xem xét môi trường rủi ro hiện tại, có thể xây dựng một cấu trúc tài sản phân lớp:

) Tầng 0: Cơ thể khỏe mạnh

Giữ gìn sức khỏe tốt và kỹ năng sinh tồn là nền tảng để đối phó với bất kỳ cuộc khủng hoảng nào.

Tầng 1: Tài sản chống rủi ro hệ thống ###5-10% (

Dùng để bảo toàn tính mạng khi hệ thống hoàn toàn sụp đổ, như vàng vật chất, tài sản tự quản như tiền điện tử.

) Tầng 2: Tài sản phòng ngừa rủi ro đuôi ### 3-7% (

Được sử dụng để đạt được lợi nhuận cao trong những biến động mạnh của thị trường, như quyền chọn bán sâu, chỉ số biến động dài hạn, v.v.

) Tầng 3: Tài sản thanh khoản và tăng trưởng ### 70-90% (

Được sử dụng cho cuộc sống hàng ngày và lợi nhuận ổn định, như trái phiếu ngắn hạn, cổ phiếu toàn cầu có cổ tức cao, quỹ tín thác đầu tư bất động sản, v.v.

Kết luận

Trong thời đại đầy bất định này, các nhà đầu tư nên chú ý đến cách bảo vệ tài sản của mình trong các tình huống cực đoan khác nhau. Thông qua việc phân bổ tài sản hợp lý và quản lý rủi ro, chúng ta có thể xây dựng một danh mục đầu tư có khả năng chịu đựng thử thách của những cơn bão khác nhau. Hãy nhớ rằng, phòng thủ tốt mới mang lại tấn công hiệu quả.