El ermitaño que atraviesa ciclos alcistas y bajistas: encriptación de creadores de mercado
El negocio de los creadores de mercado en el mercado de encriptación no difiere mucho en esencia del de las finanzas tradicionales. Sin embargo, hay grandes diferencias en los modelos operativos, la tecnología, la gestión de riesgos y la regulación. El mercado de encriptación es relativamente pequeño en comparación con el mercado financiero tradicional, y la escala de los creadores de mercado en la industria de encriptación también es relativamente pequeña. La liquidez en el mercado de encriptación es relativamente baja y la volatilidad es alta, por lo que los creadores de mercado deben ser más cautelosos en la gestión de riesgos. El proceso de negociación en el mercado de encriptación es difícil de regular y no existe un sistema estricto de creadores de mercado para restringirlo. Las relaciones entre las plataformas de negociación, los proyectos y los creadores de mercado se vuelven más complejas. El negocio de los creadores de mercado no solo se produce en plataformas de negociación centralizadas, sino que también involucra la creación de mercado en la cadena, y a partir de esto, han comenzado a aparecer algunos middleware y protocolos que sirven para el mercado. En términos de arquitectura técnica, la industria de encriptación necesita contar con una mayor capacidad técnica para garantizar la seguridad de las transacciones.
El negocio de creación de mercado en el mercado de encriptación es un mar azul, que brinda a cada inversor oportunidades pero también conlleva riesgos. Actualmente, la Comisión de Valores de EE. UU. (SEC) y la Comisión de Comercio de Futuros de Materias Primas (CFTC) están endureciendo la regulación del mercado de encriptación, y muchas instituciones y negocios se han visto afectados. Además, con el mercado bajista, la aparición frecuente de grandes instituciones en problemas hace que la gestión de riesgos para los creadores de mercado sea aún más desafiante. Aparte de esto, los creadores de mercado encriptados también enfrentan problemas de fragmentación del mercado/interoperabilidad, baja eficiencia de capital, incertidumbre regulatoria, así como tecnologías de intercambio/conectividad que aún están en mejora.
Aun así, los alcistas de encriptación todavía tienen un gran espacio para el desarrollo y la rentabilidad. Los creadores de mercado de encriptación también mostrarán algunas características de desarrollo de los creadores de mercado en las finanzas tradicionales en el futuro:
Los participantes en el mercado se están diversificando gradualmente
Diversificación de productos de mercado
Alta palanca de negocio
El efecto de cabeza de los creadores de mercado es cada vez más evidente
En el ámbito de la inversión, se pueden considerar estrategias de creadores de mercado centralizados de pequeña escala o proyectos de servicios, herramientas que resuelvan la interoperabilidad, así como proyectos de CeDeFi.
Ruta de creadores de mercado tradicionales
Los creadores de mercado son instituciones o individuos que proporcionan liquidez en los mercados financieros. Su principal responsabilidad es ofrecer liquidez y profundidad de mercado en el mercado de valores. Los creadores de mercado normalmente realizan transacciones entre compradores y vendedores en el mercado de valores y ofrecen cotizaciones para que otros traders puedan comprar o vender en esas cotizaciones. Los creadores de mercado suelen estar compuestos por bancos de inversión, compañías de valores o instituciones especializadas, desempeñando un papel importante en el mercado, ayudando a mantener la estabilidad y liquidez del mercado. Los creadores de mercado generalmente realizan transacciones simultáneamente en uno o más mercados, y proporcionan liquidez comprando y vendiendo el mismo activo para ofrecer oportunidades de trading a los participantes del mercado.
El objetivo principal de los creadores de mercado es obtener ganancias de la diferencia de precios cuando hay fluctuaciones en los precios de los activos, por lo que suelen utilizar algoritmos y otras técnicas para analizar el mercado, encontrar oportunidades y realizar transacciones rápidamente. Los creadores de mercado pueden operar en una variedad de mercados, incluyendo acciones, divisas, materias primas y bonos.
Resumen de la industria
Funciones de la industria y servicios al cliente
Los creadores de mercado desempeñan un papel muy importante en los mercados financieros, con características únicas que los diferencian de otros participantes del mercado. Especialmente en lo que respecta a la provisión de liquidez y la eficiencia del mercado. Específicamente, los creadores de mercado asumen 6 funciones principales:
Proporcionar liquidez: Proporcionar liquidez entre compradores y vendedores, haciendo que el mercado sea más activo.
Cotización continua: los creadores de mercado ofrecen cotizaciones continuas, proporcionando en cualquier momento precios de compra y venta, facilitando así a los participantes del mercado realizar transacciones.
Gestión de riesgos: los creadores de mercado necesitan gestionar el riesgo de negociación, mantener una relación saludable entre riesgo y rendimiento, y proteger los intereses de sí mismos y de sus clientes.
Proporcionar asesoría: los creadores de mercado pueden ofrecer información y análisis del mercado, ayudando a los clientes a tomar mejores decisiones de negociación.
Aumentar la eficiencia del mercado: La existencia de creadores de mercado puede aumentar la eficiencia del mercado, reducir la diferencia de precios entre compradores y vendedores, y mejorar la eficiencia y competitividad del mercado.
Ofrecer productos innovadores: lanzar nuevos productos según la demanda del mercado para satisfacer las diferentes necesidades de inversión de los clientes.
Los clientes de los creadores de mercado se dividen principalmente en las siguientes categorías:
Operadores: los creadores de mercado proporcionan liquidez a los operadores, ayudándoles a realizar transacciones rápidas y eficientes.
Instituciones de inversión: los creadores de mercado proporcionan liquidez y servicios a las instituciones de inversión, ayudándolas en la asignación de activos y la gestión de riesgos.
Empresas de comercio de alta frecuencia: los creadores de mercado proporcionan liquidez y servicios a las empresas de comercio de alta frecuencia, ayudándolas a realizar transacciones rápidas y frecuentes.
Inversores individuales: los creadores de mercado proporcionan liquidez y servicios a los inversores individuales, ayudándoles en la negociación de productos financieros como acciones y futuros.
Otras instituciones financieras: los creadores de mercado también proporcionan liquidez y servicios a otras instituciones financieras, como bancos, compañías de seguros, etc.
La trayectoria de desarrollo de la pista de creadores de mercado
El desarrollo de la trayectoria de los creadores de mercado se puede dividir en cinco etapas:
Antes del siglo XIX: Fase inicial de los creadores de mercado, donde se realizaban transacciones en el mercado de mostrador tradicional. El sistema de creadores de mercado es uno de los sistemas de negociación de valores más antiguos, originado en el mercado extrabursátil tradicional. Los comerciantes, para facilitar las transacciones y reducir los costos de negociación, asumen por sí mismos el papel de creadores de mercado, proporcionando cotizaciones bidireccionales a otros comerciantes o clientes, y los métodos de cotización eran principalmente comunicación cara a cara, comunicación telefónica y otros métodos tradicionales.
Siglo 19 - Años 70 del siglo 20: Aparecieron y se desarrollaron rápidamente las plataformas de negociación normalizadas, donde los creadores de mercado proporcionaron liquidez en el mercado de intercambio. Después del siglo 19, se establecieron varias plataformas de negociación importantes en EE. UU., como la plataforma de valores de Chicago y otras. En ese momento, los creadores de mercado estaban activos principalmente en la bolsa de valores de Nueva York (NYSE). Durante ese período, los creadores de mercado operaban principalmente con transacciones manuales, en lugar de programas informáticos. Los creadores de mercado colocaban las ofertas de compra y venta en el libro de transacciones de la plataforma de valores, y con esto proporcionaban liquidez al mercado.
Décadas de 1970-1980: Con el desarrollo de la tecnología informática, los creadores de mercado comenzaron a aplicar gradualmente sistemas de negociación electrónicos, lo que hizo que las transacciones fueran más rápidas y eficientes. En las décadas de 1970 y 1980, el volumen de transacciones de los creadores de mercado creció rápidamente, y sus estrategias y técnicas se innovaron y optimizaron constantemente.
Década de 1990: A finales del siglo XX, surgieron los inversores institucionales y los corredores de descuento minoristas, y la cuota de mercado de las plataformas de negociación internas de los creadores de mercado continuó aumentando. Por un lado, surgieron inversores institucionales como fondos mutuos y fondos de pensiones en Estados Unidos, y la demanda de operaciones en bloque por parte de los inversores institucionales aumentó notablemente, mientras que los grandes bancos de inversión, representados por Goldman Sachs, pudieron ofrecer servicios integrales a los inversores institucionales, teniendo una ventaja relativa en la realización de operaciones de creación de mercado relacionadas con transacciones en bloque; por otro lado, el volumen de operaciones de valores de los minoristas aumentó drásticamente, y corredores de descuento como Robinhood y Charles Schwab principalmente transferían el flujo de órdenes a las plataformas de los creadores de mercado, a cambio de pagos de estos creadores de mercado (conocido como pago por flujo de órdenes). Con la globalización de los mercados financieros, los creadores de mercado comenzaron a expandir sus operaciones a nivel mundial, enfrentando también una competencia cada vez más intensa. Durante este período, los creadores de mercado comenzaron a adoptar estrategias y tecnologías de negociación más complejas y avanzadas para mejorar la eficiencia comercial y la rentabilidad.
Siglo XXI: Con la continua innovación y desarrollo de los mercados financieros, el papel de los alcistas también se ha ampliado y consolidado gradualmente. En el siglo XXI, los alcistas comenzaron a incursionar en mercados emergentes, como el mercado de encriptación y el mercado de opciones, al mismo tiempo que adoptaron medios tecnológicos más avanzados, como la inteligencia artificial y el aprendizaje automático.
Tamaño del mercado y entorno competitivo
Según los datos de la FINRA (Autoridad Reguladora de la Industria Financiera), a septiembre de 2021, el número de creadores de mercado legales registrados en EE. UU. superó las 500 empresas. Estos creadores de mercado están registrados en la FINRA y están bajo su supervisión. Según la Oficina del Contralor de la Moneda (OCC) de EE. UU., los ingresos totales por transacciones de las empresas de tenencia de bancos comerciales en EE. UU. se mantuvieron en aproximadamente 50,000 millones de dólares entre 2012 y 2018, a pesar de que en algunos años, como 2018, los ingresos por transacciones se vieron afectados por el mercado secundario, con una disminución interanual, pero en general las fluctuaciones fueron pequeñas y mostraron una tendencia de crecimiento. Desde 2019, los ingresos por transacciones en el sector bancario han aumentado aún más, con ingresos totales por transacciones de las empresas de tenencia de bancos estadounidenses de 75,126 millones, 79,512 millones y 78,946 millones de dólares en 2019, 2020 y 2021, respectivamente. El tamaño o la cuota de mercado de las empresas de creadores de mercado a menudo está relacionado con el grado en que proporcionan liquidez en ese mercado; en concreto, la cuota de mercado de los creadores de mercado se puede medir a través de los siguientes indicadores:
Proporción del volumen de transacciones: La proporción del volumen de transacciones de los creadores de mercado en un determinado mercado puede reflejar su actividad y influencia en ese mercado.
Profundidad de la cotización: La profundidad de la cotización de un creador de mercado en un determinado mercado, es decir, la cantidad y el precio que está dispuesto a negociar, puede reflejar el grado de liquidez que proporciona en ese mercado.
Eficiencia de la transacción: la eficiencia de un creador de mercado en un determinado mercado, es decir, su capacidad para realizar transacciones de manera rápida y eficiente.
En resumen, la cuota de mercado de los creadores de mercado es un indicador importante que puede reflejar su actividad de negociación en el mercado, capacidad de proporcionar liquidez y eficiencia en las transacciones.
Las empresas de creadores de mercado más conocidas son las siguientes:
Jane Street: empresa de comercio cuantitativo con sede en la ciudad de Nueva York, Estados Unidos, fundada en 2000, que se centra principalmente en el comercio de acciones, futuros, divisas y otros campos.
Citadel Securities: una empresa financiera con sede en Chicago, EE.UU., fundada en 2002, es uno de los mayores creadores de mercado del mundo, involucrándose principalmente en el comercio de acciones, futuros, divisas y bonos.
IMC Trading: una empresa financiera con sede en Ámsterdam, Países Bajos, fundada en 1989, es uno de los principales creadores de mercado a nivel mundial, involucrada en el comercio de acciones, futuros, divisas y otros campos.
Optiver: una empresa financiera con sede en Ámsterdam, Países Bajos, fundada en 1986, es uno de los mayores creadores de mercado de opciones del mundo y también participa en el comercio en otros campos.
Susquehanna International Group: una empresa financiera con sede en Filadelfia, EE. UU., fundada en 1987, es uno de los mayores creadores de mercado de opciones del mundo y también está involucrada en el comercio de otros sectores.
Jump Trading: una empresa de comercio cuantitativo con sede en Chicago, Illinois, Estados Unidos, fundada en 1999. La empresa se dedica a utilizar algoritmos avanzados y tecnología de vanguardia para realizar operaciones en busca de oportunidades de lucro. Jump Trading opera en una variedad de mercados a nivel mundial, incluyendo acciones, futuros, divisas y encriptación.
condiciones necesarias para las empresas de creadores de mercado
Establecer una empresa de creadores de mercado requiere una gran capacidad financiera, habilidades técnicas y visión de mercado, además de cumplir con los requisitos de supervisión de las autoridades financieras, y enfrentar un entorno de mercado muy competitivo y una alta presión de gestión de riesgos, por lo que es bastante difícil.
Entender el mercado
Los creadores de mercado necesitan comprender profundamente las reglas del mercado, la liquidez, los tipos de activos y los patrones de comportamiento de los traders para tomar decisiones de trading correctas. Necesitan entender las tendencias y oportunidades en el mercado para obtener una ventaja. Los métodos para entender el mercado son los siguientes:
Investigar información y datos del mercado: los creadores de mercado necesitan investigar la historia y los datos de transacciones actuales del mercado para comprender las fluctuaciones de precios y del mercado. Los creadores de mercado pueden obtener información del mercado utilizando software de trading o proveedores de datos del mercado.
Seguimiento de noticias y eventos: los creadores de mercado también necesitan estar al tanto de las novedades relacionadas con el mercado.
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TokenDustCollector
· 08-15 16:57
Hacer market making es realmente lucrativo
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AirdropGrandpa
· 08-15 02:56
Los creadores de mercado son los verdaderos expertos detrás de escena.
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SignatureAnxiety
· 08-12 17:40
Invisibilidad k caras es un trabajo técnico
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NonFungibleDegen
· 08-12 17:34
La dificultad de hacer mercado no es pequeña.
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SandwichHunter
· 08-12 17:29
Los creadores de mercado juegan con el arbitraje de apalancamiento.
encriptación creador de mercado: la fuerza invisible que atraviesa alcistas y bajistas
El ermitaño que atraviesa ciclos alcistas y bajistas: encriptación de creadores de mercado
El negocio de los creadores de mercado en el mercado de encriptación no difiere mucho en esencia del de las finanzas tradicionales. Sin embargo, hay grandes diferencias en los modelos operativos, la tecnología, la gestión de riesgos y la regulación. El mercado de encriptación es relativamente pequeño en comparación con el mercado financiero tradicional, y la escala de los creadores de mercado en la industria de encriptación también es relativamente pequeña. La liquidez en el mercado de encriptación es relativamente baja y la volatilidad es alta, por lo que los creadores de mercado deben ser más cautelosos en la gestión de riesgos. El proceso de negociación en el mercado de encriptación es difícil de regular y no existe un sistema estricto de creadores de mercado para restringirlo. Las relaciones entre las plataformas de negociación, los proyectos y los creadores de mercado se vuelven más complejas. El negocio de los creadores de mercado no solo se produce en plataformas de negociación centralizadas, sino que también involucra la creación de mercado en la cadena, y a partir de esto, han comenzado a aparecer algunos middleware y protocolos que sirven para el mercado. En términos de arquitectura técnica, la industria de encriptación necesita contar con una mayor capacidad técnica para garantizar la seguridad de las transacciones.
El negocio de creación de mercado en el mercado de encriptación es un mar azul, que brinda a cada inversor oportunidades pero también conlleva riesgos. Actualmente, la Comisión de Valores de EE. UU. (SEC) y la Comisión de Comercio de Futuros de Materias Primas (CFTC) están endureciendo la regulación del mercado de encriptación, y muchas instituciones y negocios se han visto afectados. Además, con el mercado bajista, la aparición frecuente de grandes instituciones en problemas hace que la gestión de riesgos para los creadores de mercado sea aún más desafiante. Aparte de esto, los creadores de mercado encriptados también enfrentan problemas de fragmentación del mercado/interoperabilidad, baja eficiencia de capital, incertidumbre regulatoria, así como tecnologías de intercambio/conectividad que aún están en mejora.
Aun así, los alcistas de encriptación todavía tienen un gran espacio para el desarrollo y la rentabilidad. Los creadores de mercado de encriptación también mostrarán algunas características de desarrollo de los creadores de mercado en las finanzas tradicionales en el futuro:
En el ámbito de la inversión, se pueden considerar estrategias de creadores de mercado centralizados de pequeña escala o proyectos de servicios, herramientas que resuelvan la interoperabilidad, así como proyectos de CeDeFi.
Ruta de creadores de mercado tradicionales
Los creadores de mercado son instituciones o individuos que proporcionan liquidez en los mercados financieros. Su principal responsabilidad es ofrecer liquidez y profundidad de mercado en el mercado de valores. Los creadores de mercado normalmente realizan transacciones entre compradores y vendedores en el mercado de valores y ofrecen cotizaciones para que otros traders puedan comprar o vender en esas cotizaciones. Los creadores de mercado suelen estar compuestos por bancos de inversión, compañías de valores o instituciones especializadas, desempeñando un papel importante en el mercado, ayudando a mantener la estabilidad y liquidez del mercado. Los creadores de mercado generalmente realizan transacciones simultáneamente en uno o más mercados, y proporcionan liquidez comprando y vendiendo el mismo activo para ofrecer oportunidades de trading a los participantes del mercado.
El objetivo principal de los creadores de mercado es obtener ganancias de la diferencia de precios cuando hay fluctuaciones en los precios de los activos, por lo que suelen utilizar algoritmos y otras técnicas para analizar el mercado, encontrar oportunidades y realizar transacciones rápidamente. Los creadores de mercado pueden operar en una variedad de mercados, incluyendo acciones, divisas, materias primas y bonos.
Resumen de la industria
Funciones de la industria y servicios al cliente
Los creadores de mercado desempeñan un papel muy importante en los mercados financieros, con características únicas que los diferencian de otros participantes del mercado. Especialmente en lo que respecta a la provisión de liquidez y la eficiencia del mercado. Específicamente, los creadores de mercado asumen 6 funciones principales:
Los clientes de los creadores de mercado se dividen principalmente en las siguientes categorías:
La trayectoria de desarrollo de la pista de creadores de mercado
El desarrollo de la trayectoria de los creadores de mercado se puede dividir en cinco etapas:
Antes del siglo XIX: Fase inicial de los creadores de mercado, donde se realizaban transacciones en el mercado de mostrador tradicional. El sistema de creadores de mercado es uno de los sistemas de negociación de valores más antiguos, originado en el mercado extrabursátil tradicional. Los comerciantes, para facilitar las transacciones y reducir los costos de negociación, asumen por sí mismos el papel de creadores de mercado, proporcionando cotizaciones bidireccionales a otros comerciantes o clientes, y los métodos de cotización eran principalmente comunicación cara a cara, comunicación telefónica y otros métodos tradicionales.
Siglo 19 - Años 70 del siglo 20: Aparecieron y se desarrollaron rápidamente las plataformas de negociación normalizadas, donde los creadores de mercado proporcionaron liquidez en el mercado de intercambio. Después del siglo 19, se establecieron varias plataformas de negociación importantes en EE. UU., como la plataforma de valores de Chicago y otras. En ese momento, los creadores de mercado estaban activos principalmente en la bolsa de valores de Nueva York (NYSE). Durante ese período, los creadores de mercado operaban principalmente con transacciones manuales, en lugar de programas informáticos. Los creadores de mercado colocaban las ofertas de compra y venta en el libro de transacciones de la plataforma de valores, y con esto proporcionaban liquidez al mercado.
Décadas de 1970-1980: Con el desarrollo de la tecnología informática, los creadores de mercado comenzaron a aplicar gradualmente sistemas de negociación electrónicos, lo que hizo que las transacciones fueran más rápidas y eficientes. En las décadas de 1970 y 1980, el volumen de transacciones de los creadores de mercado creció rápidamente, y sus estrategias y técnicas se innovaron y optimizaron constantemente.
Década de 1990: A finales del siglo XX, surgieron los inversores institucionales y los corredores de descuento minoristas, y la cuota de mercado de las plataformas de negociación internas de los creadores de mercado continuó aumentando. Por un lado, surgieron inversores institucionales como fondos mutuos y fondos de pensiones en Estados Unidos, y la demanda de operaciones en bloque por parte de los inversores institucionales aumentó notablemente, mientras que los grandes bancos de inversión, representados por Goldman Sachs, pudieron ofrecer servicios integrales a los inversores institucionales, teniendo una ventaja relativa en la realización de operaciones de creación de mercado relacionadas con transacciones en bloque; por otro lado, el volumen de operaciones de valores de los minoristas aumentó drásticamente, y corredores de descuento como Robinhood y Charles Schwab principalmente transferían el flujo de órdenes a las plataformas de los creadores de mercado, a cambio de pagos de estos creadores de mercado (conocido como pago por flujo de órdenes). Con la globalización de los mercados financieros, los creadores de mercado comenzaron a expandir sus operaciones a nivel mundial, enfrentando también una competencia cada vez más intensa. Durante este período, los creadores de mercado comenzaron a adoptar estrategias y tecnologías de negociación más complejas y avanzadas para mejorar la eficiencia comercial y la rentabilidad.
Siglo XXI: Con la continua innovación y desarrollo de los mercados financieros, el papel de los alcistas también se ha ampliado y consolidado gradualmente. En el siglo XXI, los alcistas comenzaron a incursionar en mercados emergentes, como el mercado de encriptación y el mercado de opciones, al mismo tiempo que adoptaron medios tecnológicos más avanzados, como la inteligencia artificial y el aprendizaje automático.
Tamaño del mercado y entorno competitivo
Según los datos de la FINRA (Autoridad Reguladora de la Industria Financiera), a septiembre de 2021, el número de creadores de mercado legales registrados en EE. UU. superó las 500 empresas. Estos creadores de mercado están registrados en la FINRA y están bajo su supervisión. Según la Oficina del Contralor de la Moneda (OCC) de EE. UU., los ingresos totales por transacciones de las empresas de tenencia de bancos comerciales en EE. UU. se mantuvieron en aproximadamente 50,000 millones de dólares entre 2012 y 2018, a pesar de que en algunos años, como 2018, los ingresos por transacciones se vieron afectados por el mercado secundario, con una disminución interanual, pero en general las fluctuaciones fueron pequeñas y mostraron una tendencia de crecimiento. Desde 2019, los ingresos por transacciones en el sector bancario han aumentado aún más, con ingresos totales por transacciones de las empresas de tenencia de bancos estadounidenses de 75,126 millones, 79,512 millones y 78,946 millones de dólares en 2019, 2020 y 2021, respectivamente. El tamaño o la cuota de mercado de las empresas de creadores de mercado a menudo está relacionado con el grado en que proporcionan liquidez en ese mercado; en concreto, la cuota de mercado de los creadores de mercado se puede medir a través de los siguientes indicadores:
En resumen, la cuota de mercado de los creadores de mercado es un indicador importante que puede reflejar su actividad de negociación en el mercado, capacidad de proporcionar liquidez y eficiencia en las transacciones.
Las empresas de creadores de mercado más conocidas son las siguientes:
Jane Street: empresa de comercio cuantitativo con sede en la ciudad de Nueva York, Estados Unidos, fundada en 2000, que se centra principalmente en el comercio de acciones, futuros, divisas y otros campos.
Citadel Securities: una empresa financiera con sede en Chicago, EE.UU., fundada en 2002, es uno de los mayores creadores de mercado del mundo, involucrándose principalmente en el comercio de acciones, futuros, divisas y bonos.
IMC Trading: una empresa financiera con sede en Ámsterdam, Países Bajos, fundada en 1989, es uno de los principales creadores de mercado a nivel mundial, involucrada en el comercio de acciones, futuros, divisas y otros campos.
Optiver: una empresa financiera con sede en Ámsterdam, Países Bajos, fundada en 1986, es uno de los mayores creadores de mercado de opciones del mundo y también participa en el comercio en otros campos.
Susquehanna International Group: una empresa financiera con sede en Filadelfia, EE. UU., fundada en 1987, es uno de los mayores creadores de mercado de opciones del mundo y también está involucrada en el comercio de otros sectores.
Jump Trading: una empresa de comercio cuantitativo con sede en Chicago, Illinois, Estados Unidos, fundada en 1999. La empresa se dedica a utilizar algoritmos avanzados y tecnología de vanguardia para realizar operaciones en busca de oportunidades de lucro. Jump Trading opera en una variedad de mercados a nivel mundial, incluyendo acciones, futuros, divisas y encriptación.
condiciones necesarias para las empresas de creadores de mercado
Establecer una empresa de creadores de mercado requiere una gran capacidad financiera, habilidades técnicas y visión de mercado, además de cumplir con los requisitos de supervisión de las autoridades financieras, y enfrentar un entorno de mercado muy competitivo y una alta presión de gestión de riesgos, por lo que es bastante difícil.
Entender el mercado
Los creadores de mercado necesitan comprender profundamente las reglas del mercado, la liquidez, los tipos de activos y los patrones de comportamiento de los traders para tomar decisiones de trading correctas. Necesitan entender las tendencias y oportunidades en el mercado para obtener una ventaja. Los métodos para entender el mercado son los siguientes:
Investigar información y datos del mercado: los creadores de mercado necesitan investigar la historia y los datos de transacciones actuales del mercado para comprender las fluctuaciones de precios y del mercado. Los creadores de mercado pueden obtener información del mercado utilizando software de trading o proveedores de datos del mercado.
Seguimiento de noticias y eventos: los creadores de mercado también necesitan estar al tanto de las novedades relacionadas con el mercado.