Аналіз багатьох факторів коливання ринку Біткойн

Три основні сигнали про зниження

Різка зміна ринкових настроїв

Зміни в настроях на ринку криптовалют зазвичай викликають різкі коливання цін. Напередодні різкого падіння ціни Біткойна на ринку панувала загальна атмосфера надмірного оптимізму, багато інвесторів та аналітиків очікували, що Біткойн продовжить встановлювати нові рекорди. Проте негативні висловлювання в соціальних мережах, песимістичні репортажі в mainstream-ЗМІ та попередження від деяких відомих інвесторів швидко змінили ринковий настрій, викликавши панічні продажі.

На початку серпня деякі криптовалютні коментатори з величезним впливом у соціальних мережах опублікували кілька аналітичних статей про можливе виникнення коливань на ринку Біткойн, що викликало широкі обговорення. Одночасно деякі відомі фінансові медіа також опублікували матеріали, що ставлять під сумнів високу оцінку Біткойн. Швидке поширення цих висловлювань і звітів спровокувало паніку серед інвесторів, що призвело до масових продажів на ринку.

Технічні індикатори подали сигнал тривоги

Технічний аналіз відіграє важливу роль на ринку криптовалют, прогнозуючи ринкові тенденції шляхом аналізу цінових графіків та різних технічних індикаторів. Перед обвалом Біткойна деякі ключові технічні індикатори вже показали сигнали тривоги. Наприклад, індекс відносної сили (RSI) показує, що Біткойн увійшов у зону перекупленості, що вказує на можливий корекційний рух ринку. Крім того, перехрестя ковзаючих середніх також передбачає, що ціна може знизитися.

На початку серпня на денному графіку Біткойна з'явився "смертельний перехрест" — 50-денна ковзаюча середня знизилася нижче 200-денної ковзаючої середньої, що є типовим сигналом до продажу. Крім того, індекс відносної сили (RSI) вже перевищив 70 за тиждень до обвалу, потрапивши в зону перекупленості. Ці технічні індикатори вказують на те, що ринок вже перегрітий, і ціна може зазнати корекції. 5 серпня ці технічні сигнали були підтверджені ринком, і ціна Біткойна різко впала.

Зміни макроекономічного середовища

Зміни в макроекономічній ситуації суттєво вплинули на ринок Біткойн. Нещодавно глобальна економічна невизначеність зросла, основні центральні банки зосереджуються на жорсткій монетарній політиці, що всі ці фактори створюють тиск на високоризикові активи, такі як Біткойн. Особливо політика підвищення процентних ставок основних центральних банків призвела до переходу капіталу з високоризикових активів до більш безпечних інвестицій, що, в свою чергу, викликало сплеск розпродажу Біткойн.

Наприкінці липня деякі основні центральні банки оголосили про підвищення процентних ставок та зазначили, що в майбутньому можуть продовжити посилення монетарної політики. Ця новина викликала занепокоєння на ринку щодо високоризикових активів, що призвело до хвилі розпродажу на ринку криптовалют, включаючи Біткойн. Водночас центральні банки інших основних економік також заявили, що збережуть жорстку монетарну політику, щоб впоратися з тиском інфляції. Ці зміни в макроекономічному середовищі ще більше загострили невизначеність на ринку, що змусило інвесторів відмовитися від високоризикових активів на користь більш безпечних активів-убежищ, таких як золото та державні облігації.

Шість основних сигналів для зростання

Попит на довгострокову перспективу продовжує зростати

Незважаючи на те, що Біткойн у короткостроковій перспективі пережив різкі коливання, у довгостроковій перспективі попит на Біткойн на ринку залишається сильним. Особливо в деяких економічно нестабільних регіонах попит на Біткойн як засіб зберігання вартості постійно зростає. Крім того, все більше інституційних інвесторів починають включати Біткойн до своїх активів, що також підтримує довгострокове зростання Біткойна.

У деяких країнах з економічною нестабільністю, через надзвичайну нестабільність національної валюти та постійно високий рівень інфляції, попит на Біткойн серед населення значно зріс. Дані показують, що обсяги торгівлі Біткойном у деяких країнах за минулий рік зросли майже на 200%. Крім того, деякі відомі у світі інвестиційні установи також почали включати Біткойн до своїх портфелів, що ще більше стимулює ринковий попит на Біткойн.

Технологічний розвиток триває

Розвиток Біткойна та його основної технології блокчейн також є важливим сигналом для зростання. Технічні оновлення мережі Біткойн, такі як популяризація мережі Lightning, значно підвищили швидкість та ефективність транзакцій Біткойна. Крім того, інші інновації, такі як розвиток децентралізованих фінансів (DeFi) та смарт-контрактів, також принесли нові сценарії застосування та можливості для зростання як для Біткойна, так і для всього ринку криптовалют.

Політичне середовище поступово покращується

Покращення політичного середовища є важливим сигналом для зростання Біткойна в майбутньому. Незважаючи на те, що в даний час регуляторні налаштування щодо криптовалют варіюються в різних країнах, загальна тенденція розвивається в бік більш чіткого та дружнього підходу. Все більше країн починають визнавати законний статус Біткойна та впроваджувати відповідні регуляторні рамки для сприяння його здоровому розвитку.

На початку 2024 року американські регулятори схвалили біржовий фонд (ETF) на Біткойн, що стало важливою віхою в розвитку ринку Біткойн. Запуск ETF на Біткойн надає більше можливостей для традиційних інвесторів увійти на ринок Біткойн, збільшуючи ліквідність та стабільність ринку.

Крім того, деякі країни також ухвалили закони, що дозволяють інституційним інвесторам володіти певним відсотком криптовалютних активів, одночасно подальшою регуляцією роботи криптовалютних бірж, забезпечуючи прозорість та безпеку ринку. Ці поліпшення в політичному середовищі сприяють підвищенню довіри ринку до Біткойн, що стимулює його довгострокове зростання ціни.

Вплив на ринок золота

Коливання на ринку золота часто мають важливий вплив на ринок Біткойна. Золото, як актив-убежище, зазвичай демонструє кращі результати на ринках, що уникають ризиків, порівняно з іншими ризиковими активами. В даний час через геополітичні конфлікти, невизначені вибори та зміни в грошово-кредитній політиці макроекономічна невизначеність є досить високою. Хоча Біткойн може слідувати за динамікою золота, ризикові альткоїни можуть цього не робити.

У минулому, коли ціна на золото перевищувала межу, Біткойн також досягав піку. Ця схема знову з'явилася в останній час, демонструючи кореляцію між золотом і Біткойном. Хоча ринок у короткостроковій перспективі може охолонути, у довгостроковій перспективі зростаючий тренд золота є підтримкою для Біткойна.

Збільшення притоку стабільних монет

Незважаючи на коливання цін на криптовалюту, обсяг постачання стабільних монет наближається до історичного максимуму. Цього року обсяг постачання стабільних монет зріс більш ніж на 25%. Оскільки капітал постійно надходить на крипторинок, довгострокова ведмежа перспектива важко витримує тиск.

Збільшення обсягу стабільних монет свідчить про те, що більше ліквідності надходить на крипторинок. Історично зростання обсягу зазвичай передбачає підвищення цін на криптовалюти. Незважаючи на те, що зниження відсоткових ставок може негативно вплинути на високоризикові активи в короткостроковій перспективі, у довгостроковій перспективі перспектива для стабільних монет є позитивною. Зі зниженням доходності традиційних активів, доходність на блокчейні стає більш привабливою. Це може сприяти розширенню стабільних монет у найближчі кілька місяців.

Світовий борг досяг рекорду

Глобальний борг досяг історичного максимуму в 315 трильйонів доларів на початку цього року. У зв'язку з тим, що у 2024 році більше 50 країн проведуть вибори, уряди можуть схилитися до зниження податків та грошових стимулів. Згідно з чотирирічним циклом ліквідності, "проблема боргу" з 2008 року базується на рефінансуванні державного боргу. Ми зараз знаходимося в "макро-літньому" періоді, і очікується, що прибутки поступово зростатимуть. Ця стадія зазвичай призводить до "ризикованої" макро-осені.

Висновок

Падіння Біткойна 5 серпня відображає високу коливальність і складність ринку. При інтерпретації цієї події ми повинні як звернути увагу на ведмежі сигнали, що призвели до падіння, так і зосередитися на бичачих сигналах, що підтримують довгостроковий розвиток Біткойна. Зміна ринкового настрою, попередження технічних індикаторів та зміни макроекономічного середовища є основними причинами цього падіння, тоді як збільшення довгострокового попиту, просування технологічного розвитку та поліпшення політичного середовища надають потужну підтримку для майбутнього розвитку Біткойна.

Для інвесторів, стикаючись з коливаннями ринку Біткойн, важливо зберігати спокій і раціональність. Хоча короткострокові коливання цін можуть бути різкими, у довгостроковій перспективі Біткойн все ще має величезний потенціал і простір для розвитку. Завдяки глибокому аналізу динаміки ринку, виявленню сигналів на зниження та зростання, інвестори можуть краще розробити інвестиційні стратегії для досягнення стабільного зростання своїх активів.

Отже, ринок Біткойна все ще сповнений Коливань, але якщо вдасться точно визначити та реагувати на різні сигнали, то є можливість досягти успіху на цьому ринку, що сповнений викликів та можливостей.